30 มกราคม 2025 | FXGT.com
USDJPY เผชิญหน้ากับความเสี่ยง: นโยบายธนาคารกลางที่แตกต่างทำให้เกิดความผันผวน
สารบัญ
เหตุการณ์ทางเศรษฐกิจที่สำคัญข้างหน้านั้นรวมถึงการตัดสินใจเรื่องอัตราดอกเบี้ยของ ECB, GDP และการขอสวัสดิการว่างงานของสหรัฐอเมริกาและข้อมูลเงินเฟ้อจากเยอรมนี แคนาดาและสหรัฐอเมริกา การเปิดเผยข้อมูลเหล่านี้อาจขับเคลื่อนความผันผวนในขณะที่ธนาคารกลางประเมินการปรับเปลี่ยนนโยบาย
USDJPY ยังคงอยู่ในแนวโน้มขาลงหลังจากที่ร่วงลงมายังระดับแนวต้านที่สำคัญ โดยตัวชี้วัดโมเมนตัมกำลังส่งสัญญาณถึงความอ่อนแอ Fed ยังคงมีท่าทีที่ระมัดระวังเกี่ยวกับการปรับลดอัตราดอกเบี้ย ในขณะที่การปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยเมื่อไม่นานมานี้ของธนาคารแห่งญี่ปุ่นทำให้เงินเยนแข็งค่าขึ้น ด้วยการมุ่งเน้นที่ความแตกต่างทางนโยบาย นักเทรดควรเตรียมพร้อมสำหรับความผันผวนของตลาดที่อาจเกิดขึ้น
เหตุการณ์ทางเศรษฐกิจที่ส่งผลกระทบสูง
วันพฤหัสบดี เวลา 15:15 น. (GMT+2) – ยุโรป: อัตราดอกเบี้ยนโยบายที่ใช้สําหรับการปล่อยสภาพคล่องให้ระบบธนาคาร (EUR)
วันพฤหัสบดี เวลา 15:30 น. (GMT+2) – สหรัฐอเมริกา: GDP ขั้นสูงเทียบรายไตรมาส (USD)
วันพฤหัสบดี เวลา 15:30 น. (GMT+2) – สหรัฐอเมริกา: การขอสวัสดิการว่างงาน (USD)
วันศุกร์ ตลอดทั้งวัน – ยุโรป: CPI เบื้องต้นของเยอรมนีเทียบรายเดือน (EUR)
วันศุกร์ เวลา 15:30 น. (GMT+2) – แคนาดา: GDP เทียบรายเดือน (CAD)
วันศุกร์ เวลา 15:30 น. (GMT+2) – สหรัฐอเมริกา: ดัชนีราคา PCE หลักเทียบรายเดือน (USD)
บทวิเคราะห์กราฟ
นับตั้งแต่ที่ดีดตัวจากระดับต่ำสุดที่ 148.637 เมื่อวันที่ 3 ธันวาคม ซึ่งถูกกระตุ้นโดย Long-legged Doji Star USDJPY ก็ขยับขึ้นเหนือเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบเอ็กซ์โพเนนเชียล (EMA) ช่วง 50 เพื่อแตะระดับสูงสุดที่ 158.866 อย่างไรก็ตาม ภาวะกระทิงอ่อนแอเกินกว่าที่จะรักษาการฟื้นตัวนี้ได้ ส่งผลให้อัตราแลกเปลี่ยน USDJPY ลดลงต่ำกว่าทั้ง EMA ช่วง 20 และช่วง 50 ส่งสัญญาณถึงการเริ่มต้นของแนวโน้มขาลง นอกจากนี้ การก่อตัวของรูปแบบการพลิกกลับของการสวิงล้มเหลว โดยที่ระดับสูงสุดที่ 156.743 ไม่สามารถทะลุผ่านระดับสูงสุดก่อนหน้าได้ และต่อมาก็ร่วงลงมาต่ำกว่าระดับต่ำสุดที่ 154.763 ซึ่งทำให้เกิดแรงกดดันในการขายที่ทวีความรุนแรงมากขึ้น
ตัวชี้วัดโมเมนตัมยังบ่งบอกถึงสภาวะตลาดหมีที่แข็งแกร่งขึ้น Momentum Oscillator ลดลงต่ำกว่าระดับที่สำคัญที่ 100 ซึ่งบ่งชี้ถึงแรงกดดันขาลงอย่างต่อเนื่อง ในขณะที่ Relative Strength Index (RSI) ยังคงต่ำกว่าระดับกลางที่ 50 ซึ่งสะท้อนถึงความสนใจในการขายที่ยั่งยืน โดยรวมแล้ว ปัจจัยทางเทคนิคเหล่านี้ชี้ให้เห็นถึงความเป็นไปได้ที่จะมีการปรับตัวลงอีกในระยะเวลาอันใกล้นี้ โดยถือว่าสภาวะตลาดยังคงอยู่ในเกณฑ์ดี

ระดับแนวต้านที่สำคัญ
หากผู้ซื้อควบคุมตลาดได้ นักเทรดอาจให้ความสนใจกับระดับแนวต้านที่เป็นไปได้สี่ระดับด้านล่าง:
156.233: ระดับแนวต้านแรกอยู่ที่ 156.233 ซึ่งสอดคล้องกับระดับต่ำสุดที่เกิดขึ้นในวันที่ 6 มกราคม
156.850: เป้าหมายราคาที่สองอยู่ที่ 156.850 ซึ่งแสดงถึงระดับแนวต้านรายสัปดาห์ R1 ที่คำนวณโดยใช้วิธีการ Pivot Points มาตรฐาน
157.787: เป้าหมายราคาที่สามอยู่ที่ 157.787 ซึ่งสอดคล้องกับระดับแนวต้านรายสัปดาห์ R2 ที่คำนวณโดยใช้วิธีการมาตรฐาน Pivot Points
158.866: เป้าหมายขาขึ้นเพิ่มเติมอยู่ที่ 158.866 ซึ่งสะท้อนให้เห็นถึงระดับสูงสุดที่เกิดขึ้นในวันที่ 10 มกราคม
ระดับแนวรับที่สำคัญ
หากผู้ขายยังคงควบคุมตลาดได้ นักเทรดอาจพิจารณาระดับแนวรับที่เป็นไปได้สี่ระดับด้านล่าง:
153.539: ระดับแนวรับแรกอยู่ที่ 153.539 ซึ่งสอดคล้องกับ Fibonacci Extension 161.8% ที่วาดจากระดับสวิงต่ำสุดที่ 154.763 มายังระดับสวิงสูงสุดที่ 156.743
152.890: ระดับแนวรับที่สองอยู่ที่ 152.890 ซึ่งแสดงถึงระดับแนวรับรายสัปดาห์ S3 ที่คำนวณโดยใช้วิธีการ Pivot Points มาตรฐาน
151.559: ระดับแนวรับที่สามอยู่ที่ 151.559 ซึ่งสะท้อนถึง Fibonacci Extension 261.8% จากระดับสวิงต่ำสุดที่ 154.763 มายังระดับสวิงสูงสุดที่ 156.743.
148.637: เป้าหมายขาลงเพิ่มเติมอยู่ที่ 148.637 ซึ่งสะท้อนถึงระดับต่ำสุดรายวันจากวันที่ 3 ธันวาคม
ข้อมูลพื้นฐาน
ประธานธนาคารกลางสหรัฐอเมริกา Jerome Powell ส่งสัญญาณว่าธนาคารกลางไม่รีบร้อนที่จะปรับลดอัตราดอกเบี้ย โดยเน้นย้ำถึงความจำเป็นที่จะต้องเห็นความคืบหน้าของอัตราเงินเฟ้ออย่างยั่งยืนก่อนที่จะทำการปรับเปลี่ยนใด ๆ Fed คงอัตราดอกเบี้ยไว้ที่ 4.25%-4.5% หลังจากการปรับลดอัตราดอกเบี้ยเมื่อปีที่แล้ว โดยอ้างถึงการเติบโตทางเศรษฐกิจที่แข็งแกร่งและตลาดแรงงานที่แข็งแกร่งเป็นเหตุผลสำหรับแนวทางอย่างระมัดระวัง Powell ยังตั้งข้อสังเกตอีกว่า Fed กำลังรอการประเมินผลกระทบทางเศรษฐกิจจากนโยบายของประธานาธิบดีทรัมป์ในด้านการย้ายถิ่นฐาน ภาษีศุลกากร และภาษี แม้ว่านักเศรษฐศาสตร์บางคนจะเห็นสัญญาณของภาวะเงินเฟ้อที่ลดลง แต่ความไม่แน่นอนยังคงอยู่ โดยเฉพาะอย่างยิ่งกับการเปลี่ยนแปลงนโยบายที่อาจเกิดขึ้นและการเปลี่ยนแปลงทางการค้า ตลาดมีปฏิกิริยาตอบสนองต่อผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลที่ผันผวนและ S&P 500 ปิดต่ำลง
ในทางกลับกัน ธนาคารแห่งญี่ปุ่นปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยหลักเป็น 0.5% ซึ่งสูงที่สุดนับตั้งแต่ปี 2008 เนื่องจากผู้ว่าการรัฐ Kazuo Ueda เคลื่อนไหวเพื่อดำเนินนโยบายการเงินให้เป็นปกติ นักวิเคราะห์คาดว่าจะมีการปรับเพิ่มขึ้นอีกสองครั้งในเดือนเมษายนและกรกฎาคม เงินเยนแข็งค่าขึ้นเนื่องจากนักเทรดตีความการคาดการณ์อัตราเงินเฟ้อที่สูงขึ้นว่าเป็นสัญญาณที่ไม่ดีนัก
บทสรุป
ด้วยเหตุการณ์ทางเศรษฐกิจที่มีผลกระทบสูงที่ใกล้เข้ามา ความผันผวนของตลาดยังคงเป็นข้อกังวลหลักเนื่องจากนักเทรดต้องปรับเปลี่ยนนโยบายการเงิน จุดยืนที่ระมัดระวังของ Fed เกี่ยวกับการปรับลดอัตราดอกเบี้ยนั้นตรงกันข้ามกับการที่ธนาคารแห่งญี่ปุ่นที่มุ่งสู่การฟื้นฟูตามปกติ โดยเน้นย้ำถึงความแตกต่างทางนโยบายเป็นประเด็นหลัก แนวโน้มขาลงของ USDJPY ประกอบกับสัญญาณทางเทคนิคที่เป็นขาลง บ่งชี้ถึงความเสี่ยงขาลงเพิ่มเติม เมื่อข้อมูลทางเศรษฐกิจถูกเปิดเผย นักเทรดควรระมัดระวัง ประเมินปฏิกิริยาของตลาด และปรับกลยุทธ์ให้เหมาะสม
ช่วยเราปรับปรุงบทความนี้
ส่งความคิดเห็นเพิ่มเติม
ข้อความสงวนสิทธิ์: เนื้อหาและข้อมูลต่าง ๆ ที่ถูกแสดงไว้ ณ ที่นี้มีวัตถุประสงค์เพื่อใช้ในด้านการตลาดแบบทั่วไปเท่านั้นและไม่ถือเป็นคำแนะนำหรือการแนะนำเกี่ยวกับการลงทุนและไม่ถือเป็นการเชิญชวนให้ซื้อตราสารทางการเงินใด ๆ และ/หรือเกี่ยวข้องกับการทำธุรกรรมทางการเงินใด ๆ นักลงทุนเป็นผู้รับผิดชอบความเสี่ยงจากการตัดสินใจลงทุนของตัวเองและนักลงทุนควรหาคำแนะนำจากมืออาชีพที่มีความเป็นอิสระก่อนทำการตัดสินใจใด ๆ การวิเคราะห์และความคิดเห็นตามที่ปรากฏอยู่ ณ ที่นี่ไม่ได้มีการคำนึงถึงวัตถุประสงค์ในการลงทุนส่วนบุคคล สถานภาพทางการเงิน หรือความจำเป็นส่วนบุคคลของคุณ โปรดอ่านข้อความสงวนสิทธิ์ของบทวิจัยการลงทุนที่เป็นอิสระ
ที่นี่.
ข้อมูลความเสี่ยง: CFD เป็นตราสารที่มีความซับซ้อนและมีระดับความเสี่ยงสูงที่จะขาดทุน อ่านข้อมูลความเสี่ยงฉบับเต็ม
ที่นี่ .